Во времена Екатерины II шведы, проживавших на острове Даґо (сейчас в. Хийумаа, Эстония), который отошел к России за Ништадтского миром, были отправлены на завоеванные украинские земли. Некоторые считают, что переселение было вынужденным, другие считают, что обещанные бедным крестьянам богатые земли и готовые дома были выгодным предложением. На пути погибла почти половина из 1200 шведов, отправились на юг в августа 1782 года года. По прибытии на место они не обнаружили никаких обещанных им домов и, как следствие, согласно записям прихода, в марте 1783 в Старошведское проживало лишь 135 человек.
Сегодня поселок похож на любой другой украинский поселок. Главное отличие в том, что церковные службы по-прежнему проводятся на шведском языке. Единственное оставшееся здание от первоначальных поселенцев - это церковь, которую они построили в 1792 году.